Социальный венчурный капитал - это форма инвестиционного финансирования, которое обычно финансируется группой социальные венчурные капиталисты или импакт-инвесторы для предоставления начальных инвестиций, обычно в коммерческое социальное предприятие, в обмен на получение разумной финансовой прибыли, оказывая социальное воздействие на мир. Он отличается от традиционной модели венчурного капитала, которая фокусируется на простом риске и вознаграждении. Однако существуют различные организации, такие как компании венчурной филантропии (вице-президент) и некоммерческие организации, которые используют простую модель стратегии венчурного капитала для финансирования некоммерческих мероприятий, социальных предприятий или мероприятий, которые оказывают сильное социальное воздействие или сильные социальные причины их существования. Существуют также региональные организации (как коммерческие, так и некоммерческие), которые нацелены на конкретный регион мира, чтобы помочь построить и поддержать местное сообщество в социальных целях.
Помимо традиционных венчурных капиталистов, ориентированных только на финансовую прибыль, социальные венчурные капиталисты считают в достижении финансового успеха через социальное воздействие на мир. Кроме того, фонды Венчурной Филантропии (ВП), такие как Партнеры Венчурной Филантропии, инициируют инвестиции в высокоэффективную некоммерческую организацию, что соответствует следующим критериям, которые социальные венчурные капиталисты обычно оценивают в социальных венчурных компаниях. финансирование:
ускорители социальных предприятий - это форма ускорителей развития, которые представляют собой фиксированные так называемые программы развития предпринимательства на основе когорт трансформировать проверенную идею социальных стартапов в посевное финансирование. Следовательно, увеличивайте результаты для устойчивости и роста стартапов, у которых есть потенциал для масштабирования (обычно это технологические компании). Такие программы позволяют стартапам получить исключительную видимость для инвесторов на ранней стадии и других ресурсов, таких как предоставление начальных инвестиций, технических средств / развития, офисных помещений и под руководством опытных наставников, и все это в обмен на небольшую долю в капитале. инвестировали стартапы компаний или в рамках грантового финансирования для поддержки участвующих компаний. Компании-акселераторы семян будут проводить оценку на основе бизнес-модели стартапов и проверять рынок / потребительский сектор, чтобы разработать коммерческую ценность социальных стартапов для инвестирования и подготовиться к масштабированию своего воздействия.
Бизнес-инкубаторы обычно предоставляют бизнесу помещения и финансирование с помощью команды внешнего управления для управления идеей, которая была разработана внутри компании. Учитывая интенсивные усилия, инкубатор обычно длился дольше, чем Seed Accelerator, и требует гораздо большего капитала, чем Seed Accelerator.
В рамках усилий правительства Великобритании для поддержки социальных предприятий на низовом уровне с целью оказания положительного социального воздействия и воздействия на окружающую среду, Фонд социального инкубатора стоимостью 10 миллионов фунтов стерлингов, который был открыт 24 июля министром гражданского общества Ником Хёрдом. Фонд, управляемый Big Lottery Fund, увеличит количество денег, доступных на ранних стадиях проектов, где финансовая отдача слишком низкая, в то время как Big Society Capital инвестирует в посредников социальных инвестиций, которые приносят более высокие финансовый риск. Однако такие фонды не указывают на бесплатное финансирование, поскольку такие инкубаторы, как Social Incubators North, социальный бизнес-инкубатор, предоставили успешному заявителю беспроцентную ссуду в размере 25 тысяч фунтов стерлингов. С другой стороны, недавно запущенный некоммерческий инкубатор Halcyon Incubator, нацеленный на социальное воздействие, которое оказывают социальные предприятия, не требует участия в совместном предприятии, а требует только приверженности развитию идей для достижения социальных изменений.
Венчурная филантропия использует простую модель стратегии венчурного капитала для финансирования некоммерческих мероприятий / социальных предприятий / мероприятий, которые оказывают большое социальное воздействие или являются сильными социальными причинами для его существования. Такие организации, как Amanter Social Venture, предоставляют такие услуги, уделяя особое внимание социальным принципам в качестве основных критериев оценки и действующим программам, чтобы помочь существующим социальным организациям / предприятиям посредством наращивания потенциала и обучения руководителей для обеспечения мультипликативного эффекта для следующих организаций-бенефициаров. Классический пример Benetech, некоммерческой организации, показывает, что полученные доходы использовались для создания нескольких новых социальных предприятий по образцу.
Регионально ориентированные организации, такие как Venture Philanthropy Partners (VPP), Европейская ассоциация венчурной филантропии (EVPA) и Азиатская сеть венчурной благотворительности (AVPN) - это ассоциации, которые охватывают фонды венчурной благотворительности, нацеленные на определенные регионы, такие как регион национальной столицы в США, Европе и Азии, которые финансируют благотворительные организации, приносящие доход социальные предприятия и социально ориентированный бизнес.
Социальные предприятия необычно сталкиваются с рядом вариантов финансирования, не ограничиваясь обычными, такими как заемный капитал с правами участия, мезонин финансирование (квази-собственный капитал) или лицензионные сборы.
Обычные формы финансирования, такие как заемный капитал + капитал. Такие фонды поддерживают социальные предприятия с вложенным капиталом, который должен быть возвращен либо в короткий, либо в долгий период времени, дополнительно с оговоренной суммой процентов. Эти привлеченные капиталы обычно обеспечиваются активами компании кредиторами из банков и компаний венчурного капитала. Другими словами, если компания не сможет погасить свой заемный капитал, это приведет к ликвидации ее собственности и доли в капитале. Отмечено, что мезонинное финансирование обычно не дает высокой доходности от 20% до 30%.
Социальные венчурные компании обычно делают инвестиции в акционерный капитал и совместно инвестиции, когда можно предвидеть ожидаемую стратегию выхода компании. Такие инвестиции осуществляются через привилегированные акции, которые обычно дают кредиторам фиксированный дивиденд, который имеет приоритет над дивидендами по обыкновенным акциям, обычно без права голоса.
Эффективное увеличение капитала фонда для обеспечения социального воздействия социальные венчурные компании привлекаются к успешному финансированию социальных предприятий, которые демонстрируют рост и финансовую устойчивость, как правило, когда ожидаемая стратегия выхода компании является предсказуемой, особенно для молодых фирм венчурного капитала, чтобы минимизировать их выход из инвестированных компаний, чтобы максимизировать возможность привлечения средств в будущем, особенно, когда перспектива выхода за пределы 7-летнего периода снижается для компаний, планирующих первичное публичное размещение акций (IPO) и слияния и поглощения.
Схема инвестиций в предприятие - это схема с налоговыми льготами, призванная помочь c компании, которые на ранней стадии роста привлекают долевое финансирование от инвесторов. Посредством этой схемы подходящие инвесторы могут потребовать 30% льготы по налогу на прибыль плюс освобождение от налога на прирост капитала при реализации акций инвестиционной схемы предприятия.
Схема инвестиций в посевные предприятия - это схема с налоговыми льготами, разработанная для поощрения инвестиций инвесторов в малые компании с более высоким уровнем риска, которые находятся на ранней стадии роста, для привлечения финансирования за счет собственного капитала. В отличие от существующей схемы инвестиций в предприятия (EIS), SEIS позволяет квалифицированным инвесторам претендовать на льготу по налогу на прибыль в размере 50% плюс льготу по налогу на прирост капитала.
Venture Capital Trust Схема - это схема с налоговыми льготами, разработанная для одобренной HMRC компании VCT, которая может участвовать в приобретении акций, ссужая деньги небольшим некотируемым компаниям. В соответствии с этой схемой сами компании ДКТ освобождаются от уплаты CT в отношении налогооблагаемой прибыли, а их инвесторы могут требовать льготы по налогу на прибыль при подписке в размере до 200 000 фунтов стерлингов.
Схема льготы по налогу на социальные инвестиции предназначена для поощрения социальных инвестиций инвесторов в поддержку социальных предприятий путем введения ряда схем налоговых льгот, таких как освобождение от подоходного налога, освобождение от удержания прироста капитала и освобождение от выбытия прироста капитала. SITR покрывает инвестиции, сделанные 6 апреля 2014 года или после этой даты. Это означает, что долговые инвестиции в организации с заблокированными активами (например, общественные компании ) теперь могут производиться на тех же условиях налоговых льгот, что и Схема корпоративных инвестиций в акционерный капитал.
Инвесторы (не обязательно должны быть резидентами Великобритании), которые подписались на соответствующие акции или сделали соответствующие долговые инвестиции в социальное предприятие, отвечающее требованиям SITR, могут успокоиться 30% от суммы, которую они инвестировали, до максимальной суммы в размере 1000000 фунтов стерлингов в течение 5 лет после 31 января, следующего за налоговым годом, в котором были сделаны инвестиции.
Инвесторы могут отсрочить уплату налога на прирост капитала любого вида выбывших активов, если прирост капитала реинвестируется в акции или долговые инвестиции, которые соответствуют критериям льготы по налогу на прибыль SITR. Однако она должна возникнуть в период с 6 апреля 2014 года по 5 апреля 2019 года. Инвестиции, отвечающие требованиям SITR, должны быть сделаны в период за один год до или через три года после возникновения прибыли.
Любая прибыль от инвестиций, реализованная после того, как они удерживались в течение не менее трех лет, освобождена от покрытия стоимости инвестиций в дополнение к освобождению от подоходного налога.
Бизнес-ангелы обычно представляют собой группу / отдельные индивидуальные инвесторы с солидным пулом инвестиций, которые ищут возможности инвестировать в предприятие для достижения разумной сумма возврата инвестиций. Поскольку финансирование бизнес-ангелов предполагает вливание инвесторами средств в стартап / частную компанию в обмен на долю в ее собственности, предприятия, работающие как индивидуальные предприниматели или партнерства, обычно не имеют права на такое финансирование.
Краудсорсинг - это практика финансирования проекта или предприятия путем сбора денежных взносов от большого количества людей, как правило, через Интернет. Коммерческие компании по сбору средств, использующие такие стратегии, как взимание надбавки за модель «сохраняйте то, что вы собираете» или небольшие сборы за «подход по принципу финансирования по принципу« все или ничего »». Однако, особенно для социального краудсорсинга, некоммерческие организации, такие как razoo to помогать социальному предприятию или некоммерческой студенческой организации в сборе средств для мероприятий или благотворительных целей.