Полное страхование жизни

редактировать

Полное страхование жизни или Полное страхование жизни (в Содружестве Наций ), иногда называемый «обычная жизнь» или «обычная жизнь», представляет собой полис страхования жизни, который гарантированно остается в силе на протяжении всей жизни застрахованного лица при условии уплаты необходимых страховых взносов или срок погашения. В качестве полиса страхования жизни он представляет собой договор между страхователем и страховщиком, согласно которому при соблюдении условий договора страховщик будет выплачивать компенсацию в случае смерти по полису бенефициарам полиса когда застрахованный умирает. Поскольку полисы страхования жизни гарантированно остаются в силе до тех пор, пока уплачиваются требуемые страховые взносы, страховые взносы обычно намного выше, чем премии по срочному страхованию жизни, где страховые премии фиксируются только на ограниченный срок. Страховые взносы за всю жизнь являются фиксированными, в зависимости от возраста выпуска и обычно не увеличиваются с возрастом. Застрахованное лицо обычно платит страховые взносы до смерти, за исключением полисов с ограниченной оплатой, которые могут быть выплачены через 10, 20 лет или в возрасте 65 лет. Страхование жизни целиком относится к категории денежной стоимости страхования жизни, который также включает универсальный срок, переменный срок и политику пожертвований.

Содержание

  • 1 Пособие в случае смерти
  • 2 Срок погашения
  • 3 Налогообложение
  • 4 Использование
    • 4.1 Использование в личных и семейных целях
    • 4.2 Использование в коммерческих целях
  • 5 Уровень премии
  • 6 Резервы
  • 7 Денежные средства
  • 8 Методы ценообразования
    • 8.1 Неучастие
    • 8.2 Участие
    • 8.3 Неопределенная премия
  • 9 Варианты
    • 9.1 Экономическая
    • 9.2 Ограниченная оплата
    • 9.3 Единая премия
    • 9.4 Чувствительность к процентным ставкам
  • 10 Требования
  • 11 Гарантии
  • 12 Ликвидность
  • 13 См. Также
  • 14 Ссылки
  • 15 Внешние ссылки

Пособие в случае смерти

Пособие в случае смерти по полису на всю жизнь обычно является заявленной номинальной суммой. Однако, если полис является «участвующим», пособие в случае смерти будет увеличиваться на любую сумму накопленных дивидендов и / или уменьшаться на любые непогашенные займы по полису. (см. пример ниже) Могут существовать определенные гонщики, например, пособие от несчастного случая со смертью, что потенциально может увеличить его.

Напротив, универсальные полисы страхования жизни (гибкий заменитель страховых взносов на всю жизнь) могут быть структурированы таким образом, чтобы выплачивать денежные средства в дополнение к номинальной сумме, но обычно в таких случаях не гарантируют пожизненное страхование.

Зрелость

Считается, что политика в отношении всей жизни «созревает» к смерти или достижению 100-летнего возраста, в зависимости от того, что наступит раньше. Если быть более точным, датой погашения будет «ближайшая 100-летняя годовщина полиса». Полис становится «зрелым вкладом», когда застрахованное лицо доживает до указанного возраста зрелости. В этом случае владелец полиса получает номинальную сумму наличными. В соответствии со многими современными полисами страхования жизни, выпущенными с 2009 года, возраст наступления зрелости был увеличен до 120. Преимущество увеличения возраста зрелости заключается в сохранении безналогового характера пособия в случае смерти. Напротив, у наступившего эндаумента могут быть значительные налоговые обязательства.

Налогообложение

Пособие в случае смерти по полису на всю жизнь не облагается подоходным налогом, кроме исключительных случаев. Это включает любую внутреннюю прибыль в денежной форме. То же верно и в отношении групповой жизни, срочной жизни и политики в отношении случайной смерти.

Однако, когда полис обналичивается перед смертью, лечение меняется. При возврате наличных любая прибыль сверх общей суммы уплаченных премий будет облагаться налогом как обычный доход. То же самое и в случае зрелого эндаумента. Вот почему большинство людей предпочитают брать денежные суммы в качестве «ссуды» под выплату пособия по случаю смерти, а не в качестве «сдачи». Любые деньги, взятые в качестве займа, не облагаются подоходным налогом, пока действует политика. В случае участия в полисах страхования жизни процент, взимаемый страховой компанией за ссуду, часто меньше дивидендов каждый год, особенно через 10–15 лет, поэтому владелец полиса может выплатить ссуду дивидендами. Если полис сдан или аннулирован до смерти, любые ссуды, полученные сверх совокупной стоимости уплаченных премий, будут облагаться налогом по мере роста инвестиций.

Хотя выплаты по страхованию жизни, как правило, не облагаются подоходным налогом, это не относится к налогу на наследство. В США страхование жизни будет считаться частью налогооблагаемого имущества человека, если он обладает «случаями владения». Планировщики недвижимости часто используют специальные безотзывные трасты для защиты страхования жизни от налогов на наследство.

Использование

Использование в личных и семейных целях

Для людей вся жизнь может казаться привлекательной, потому что она предлагает покрытие на неопределенный период времени. Это основной выбор для страхования так называемых «постоянных» потребностей в страховании, включая:

  • расходы на похороны,
  • планирование наследства,
  • доход пережившего супруга и
  • Дополнительный пенсионный доход.

Физические лица могут счесть всю жизнь менее привлекательной из-за относительно высоких премий для страхования:

  • больших долгов,
  • временных потребностей, таких как годы нахождения на иждивении детей,
  • Молодые семьи с большими потребностями и ограниченным доходом.

Во второй категории обычно считается более подходящим пожизненный срок, и в последние годы он играет все более важную роль.

Использование в коммерческих целях

Компании также могут иметь законные и неотложные потребности, включая финансирование:

  1. соглашений купли-продажи
  2. смерти ключевого лица
  3. Дополнительные планы выхода на пенсию руководителей (SERP)
  4. Отсроченная компенсация

Хотя срок действия может быть подходящим для договоров купли-продажи и компенсации ключевому лицу, страхование денежной стоимости почти исключительно для Deferred Comp и SERP.

Уровень страхового взноса

Уровень страхового взноса на всю жизнь (иногда его называют обычным страхованием на всю жизнь, хотя этот термин также иногда используется в более широком смысле) обеспечивает покрытие пожизненного пособия в случае смерти для уровня страхового взноса.

Страховые взносы за всю жизнь намного выше, чем взносы по срочному страхованию, но поскольку взносы по срочному страхованию растут с увеличением возраста застрахованного, совокупная стоимость всех взносов, выплачиваемых по полному и срочному полисам, примерно равна Средняя продолжительность жизни. Часть договора страхования предусматривает, что страхователь имеет право на резерв денежной стоимости, который является частью полиса и гарантируется компанией. К этой денежной стоимости можно получить доступ в любое время через ссуды, которые не облагаются налогом на прибыль и которые возвращаются в соответствии с взаимно согласованными графиками. Эти ссуды доступны до смерти застрахованного. Если какие-либо суммы ссуд остаются непогашенными - то есть еще не выплаченными - после смерти застрахованного, страховщик вычитает эти суммы из номинальной стоимости полиса / пособия в случае смерти и выплачивает оставшуюся часть бенефициару полиса.

Полное страхование жизни может оказаться более выгодным, чем срок для кого-либо, нуждающегося в страховании от десяти до пятнадцати лет из-за благоприятного налогового режима в отношении процентов, начисленных на денежную стоимость. Тем не менее, для тех, кто не может позволить себе премию, необходимую для обеспечения адекватного покрытия всей жизни для своих текущих потребностей в страховании, было бы неосмотрительно приобретать меньшее страховое покрытие, чем является адекватным для полного страхования жизни, вместо того, чтобы покупать адекватный срок для покрытия своих текущих потребностей..

Хотя некоторые компании по страхованию жизни позиционируют всю жизнь как «пособие на случай смерти со сберегательным счетом», это различие является искусственным, по мнению актуариев по страхованию жизни Альберта Э. Истона и Тимоти Ф. Харриса. Чистая сумма риска - это сумма, которую страховщик должен выплатить бенефициару, если застрахованный умрет до того, как полис накопит премии, равные выплате в случае смерти. Это разница между текущей денежной стоимостью полиса (т. Е. Общей суммой, уплаченной владельцем плюс процентный доход на эту сумму) и его номинальной стоимостью / выплатой в случае смерти. Хотя фактическая денежная стоимость может отличаться от пособия в случае смерти, на практике полис определяется его первоначальной номинальной стоимостью / пособием в случае смерти.

Преимущества полного страхования жизни - это гарантированные выплаты в случае смерти; гарантированная денежная стоимость; фиксированные, предсказуемые премии; а также расходы на смертность и расходы, которые не уменьшают денежную стоимость полиса. Недостатками всей жизни являются негибкость страховых премий и тот факт, что внутренняя норма доходности полиса может не конкурировать с другими сберегательными и инвестиционными альтернативами.

Размер пособия в случае смерти по полисам на протяжении всей жизни также может быть увеличен за счет накопления и / или реинвестирования дивидендов по полису, хотя эти дивиденды не гарантированы и могут быть выше или ниже, чем прибыль при существующих процентных ставках с течением времени. Согласно внутренним документам некоторых компаний по страхованию жизни, внутренняя норма прибыли и выплата дивидендов, реализуемая держателем полиса, часто зависит от того, когда страхователь покупает полис и как долго этот полис остается в силе. Дивиденды, выплачиваемые по полису на всю жизнь, можно использовать разными способами.

В руководстве по страхованию жизни дивиденды по полису определяются как возмещение переплаченных премий. Следовательно, они не совсем похожи на дивиденды по корпоративным акциям, которые представляют собой выплаты чистой прибыли из общей выручки.

Модифицированное полное страхование жизни предусматривает меньшие страховые взносы на определенный период времени, за которыми следуют более высокие страховые взносы на оставшуюся часть полиса. Страхование жизни на случай потери кормильца - это полное страхование жизни двух жизней, с выплатой дохода после второй (более поздней) смерти. Система уровневых премий приводит к переплате за риск смерти в более молодом возрасте и недоплате в более поздние годы к концу жизни.

Резервы

Избыточные выплаты, присущие системе уровневых премий означают, что большая часть дорогостоящих расходов по старости оплачивается заранее в молодые годы. В соответствии с государственным регулированием компании по страхованию жизни в США обязаны создавать резервные фонды для учета указанных переплат, которые представляют собой обещанные будущие выплаты и классифицируются как компании по страхованию жизни с законным резервом. Пособие в случае смерти, обещанное в контракте, представляет собой фиксированное обязательство, которое подлежит выплате в конце ожидаемой продолжительности жизни, которая в будущем может составить 50 лет и более. (см. значения без конфискации)

Большая часть видимого и очевидного богатства компаний по страхованию жизни обусловлена ​​огромными активами (резервами), которые они удерживают для покрытия будущих обязательств. Фактически, резервы классифицируются как обязательства, поскольку они представляют собой обязательства перед страхователями. Эти резервы в основном инвестируются в облигации и другие долговые инструменты и, таким образом, являются основным источником финансирования для правительства и частного сектора.

Денежная стоимость

Денежная стоимость является неотъемлемой частью политики в отношении всей жизни и отражает резервы, необходимые для обеспечения выплаты гарантированного пособия в случае смерти. Таким образом, стоимость «возврата наличных» (и «ссуды») возникает из прав держателя полиса на расторжение договора и возврат части резервного фонда, относящейся к его полису. (см. # Пример значений без конфискации ниже)

Хотя страхование жизни часто продается с целью получения «пособий на жизнь» (накопленных денежных средств и значений дивидендов), эта функция является побочный продукт премиального характера контракта. Первоначальная цель заключалась не в том, чтобы «приукрасить» продукт; скорее это необходимая часть дизайна. Однако потенциальных покупателей часто больше мотивирует мысль о том, что они смогут «подсчитать свои деньги в будущем». Полисы, приобретенные в более молодом возрасте, обычно имеют гарантированную денежную стоимость, превышающую сумму всех страховых взносов, уплаченных через несколько лет. Тактика продаж часто апеллирует к этому корыстному интересу (иногда называемому «мотивом жадности»). Отражением человеческого поведения является то, что люди часто более охотно говорят о деньгах для своего собственного будущего, чем обсуждают условия для семьи в случае преждевременной смерти («мотив страха»). С другой стороны, многие полисы, приобретенные из корыстных побуждений, позже станут жизненно важными семейными ресурсами в трудную минуту.

Денежная стоимость в полисах пожизненного страхования растет с гарантированной скоростью (обычно 4%) плюс годовой дивиденд. В некоторых штатах денежная стоимость в полисах на 100% защищена активами, то есть денежная стоимость не может быть отнята в случае судебного процесса или банкротства. Кроме того, при правильном использовании и построении денежная стоимость может быть исключена из полиса на безналоговой основе.

При прекращении действия полиса, в соответствии со Стандартным законом о недопущении конфискации, страхователь имеет право получить свою долю резервов или денежную стоимость одним из трех способов (1) наличными, (2) уменьшенной оплатой Страхование-up, или (3) Продленное страхование.

Методы ценообразования

Неучастие

Все значения, относящиеся к полису (выплаты в случае смерти, возвращаемые денежные суммы, премии), обычно определяются при обсуждении полиса на срок договор, и обычно не может быть изменен после выпуска. Это означает, что страховая компания принимает на себя все риски будущих результатов по сравнению с оценками актуариев. Если будущие претензии недооценены, страховая компания компенсирует разницу. С другой стороны, если оценки актуариев в отношении будущих требований о смерти высоки, страховая компания сохранит разницу.

Полисы неучастия обычно выпускаются акционерными обществами, при этом акционерный капитал несет риск. Поскольку политика в отношении всей жизни часто охватывает период времени, превышающий 50 лет, становится очевидным, что точное ценообразование представляет собой серьезную проблему. Актуарии должны установить ставку, которая будет достаточной для сохранения платежеспособности компании в период процветания или депрессии, при этом оставаясь конкурентоспособной на рынке. Компания столкнется с будущими изменениями ожидаемой продолжительности жизни, непредвиденными экономическими условиями и изменениями в политической и нормативной среде. Все, что им нужно, это прошлый опыт.

Участие

в политике участия (также «номинальной» в США и известной как «политика с прибылью» в Содружестве ), страховая компания делит сверхприбыль (делимую прибыль) с страхователем в виде годовых дивидендов. Обычно такие «возмещения» не облагаются налогом, потому что они считаются завышением премии (или «уменьшением базы»). В целом, чем больше завышение комиссии, тем больше соотношение возмещения / дивидендов; Однако на размер дивиденда будут влиять и другие факторы. Для компании взаимного страхования жизни участие также подразумевает определенную степень владения взаимным страхованием.

Полисы участия обычно (хотя и не исключительно) выдаются компаниями взаимного страхования жизни. Однако акционерные компании иногда выпускают полисы участия. Премии для участвующего полиса будут выше, чем для сопоставимого полиса без номинала, при этом разница (или «завышение цены») будет считаться «оплаченным излишком», чтобы обеспечить маржу на ошибку, эквивалентную акционерному капиталу. Иллюстрации будущих дивидендов никогда не гарантируются.

В случае совместных компаний ненужная прибыль распределяется ретроспективно между держателями полисов в виде дивидендов. Источники излишка включают консервативное ценообразование, более благоприятный, чем ожидалось, уровень смертности, избыточные проценты и экономию операционных расходов.

Хотя терминология «завышения» технически верна для налоговых целей, фактические дивиденды часто намного больше фактор, чем подразумевает язык. В течение периода 1980-х и 90-х годов годовые дивиденды нередко превышали общую премию на 20-м году политики и в последующий период. {Милтон Джонс, CLU, ChFC}

В случае политики отказа от участия ненужные излишки распределяются в качестве дивидендов среди акционеров.

Неопределенный страховой взнос

Аналогично неучастию, за исключением того, что размер премии может меняться из года в год. Однако страховая премия никогда не будет превышать максимальную премию, гарантированную полисом. Это позволяет компаниям устанавливать конкурентоспособные ставки с учетом текущих экономических условий.

Варианты

Экономическое

Сочетание долевого и срочного страхования жизни, при котором часть дивидендов используется для приобретения дополнительного срочного страхования. Как правило, это может принести более высокую компенсацию в случае смерти за счет долгосрочной денежной стоимости. В некоторые годы политики дивиденды могут быть ниже прогнозов, в результате чего пособие в случае смерти в эти годы сокращается.

Ограниченная оплата

Политика в отношении ограниченной оплаты может быть как участвующей, так и не номинальной, но вместо выплаты ежегодных пожизненных премий они должны выплачиваться только в течение определенного количества лет, например 20. Полис также может быть настроен так, чтобы полностью выплачиваться в определенном возрасте, например, 65 или 80 лет. Сам полис действует в течение всей жизни застрахованного. Эти полисы обычно будут стоить дороже, поскольку страховой компании необходимо накопить достаточную денежную стоимость в рамках полиса в течение платежных лет, чтобы финансировать полис на оставшуюся часть жизни застрахованного. В соответствии с политикой участия дивиденды могут применяться для сокращения периода выплаты премии.

Единовременный взнос

Форма ограниченной оплаты, при которой периодом выплаты является единовременный крупный платеж. Эти полисы обычно предусматривают комиссионные в первые годы полиса, если страхователь обналичит их.

С учетом процентных ставок

Этот тип является довольно новым и также известен как «избыточный процент» или «текущее предположение». " вся жизнь. Политика представляет собой смесь традиционной общей жизни и универсальной жизни. Вместо использования дивидендов для увеличения накопления гарантированной денежной стоимости, процент на денежную стоимость полиса меняется в зависимости от текущих рыночных условий. Как и вся жизнь, выгода от смерти остается постоянной на всю жизнь. Как и в случае с универсальным страхованием жизни, размер страховых взносов может варьироваться, но не выше максимального размера страхового взноса, гарантированного в рамках полиса.

Требования

Полное страхование жизни обычно требует, чтобы владелец платил страховые премии в течение всего срока действия полиса.. Существуют некоторые договоренности, позволяющие «оплатить» полис, что означает, что никаких дополнительных платежей никогда не требуется, всего за 5 лет или даже с единственной большой премией. Обычно, если плательщик не вносит крупную сумму страховых взносов в начале действия договора страхования жизни, ему не разрешается производить их позже в течение срока действия договора. Тем не менее, некоторые контракты на весь срок службы предлагают гонщику полис, который позволяет производить единовременную или нерегулярную крупную дополнительную выплату страхового взноса при условии, что минимальная дополнительная оплата производится регулярно. Напротив, универсальное страхование жизни, как правило, обеспечивает большую гибкость при выплате страховых взносов.

Гарантии

Как правило, компания гарантирует, что денежная стоимость полиса будет увеличиваться каждый год независимо от результатов деятельности компании или ее опыта работы с исками о смерти (опять же по сравнению с универсальным страхованием жизни и переменное универсальное страхование жизни, которое может увеличить затраты и снизить денежную стоимость полиса). Дивиденды можно получить одним из трех способов. Владельцу полиса может быть выдан чек от страховой компании на дивиденды, дивиденды могут быть использованы для уменьшения выплаты страховых премий или дивиденды могут быть реинвестированы обратно в полис, чтобы увеличить размер пособия в случае смерти и денежную стоимость более быстрыми темпами.. Когда дивиденды, выплачиваемые по полису на весь срок действия, выбираются владельцем полиса для реинвестирования обратно в полис, денежная стоимость может увеличиваться довольно значительно в зависимости от результатов деятельности компании.

Денежная стоимость будет расти без учета отложенных налогов с начислением сложных процентов. Несмотря на то, что рост считается «отложенным по налогам», любые ссуды, взятые по полису, не будут облагаться налогом, пока политика остается в силе. Кроме того, пособие в случае смерти не облагается налогом (то есть без подоходного налога и налога на наследство). По мере увеличения денежной стоимости пособие в случае смерти также будет увеличиваться, и этот рост также не облагается налогом. Единственный способ уплаты налога по полису - это (1) если страховые взносы были уплачены в долларах до налогообложения, (2) если денежная стоимость «снята» с прошлой базы, а не «заимствована», или (3) если полис сдан. Большинство полисов на всю жизнь можно отказаться в любое время за денежную сумму, а подоходный налог обычно взимается только с тех доходов по денежному счету, которые превышают общие расходы на страховые премии. Таким образом, многие используют полисы полного страхования жизни в качестве средства пенсионного обеспечения, а не для управления рисками.

Ликвидность

Денежные средства считаются ликвидными активами, потому что они легко доступны в любое время, обычно по телефону или факсу в страховую компанию, запрашивающую «ссуду» или «снятие средств» с политика. Большинство компаний переводят деньги на банковский счет страхователя в течение нескольких дней.

Денежная стоимость также достаточно ликвидна для использования в качестве инвестиционного капитала, но только в том случае, если владелец финансово здоров, чтобы продолжать выплачивать страховые взносы (полисы единой страховой премии на протяжении всей жизни позволяют избежать риска того, что застрахованный не сможет произвести выплаты страховых взносов. и являются достаточно ликвидными, чтобы их можно было использовать в качестве обеспечения. Политика единой страховой премии требует, чтобы застрахованный платил единовременную премию, которая, как правило, ниже, чем разделенные выплаты. Поскольку эти полисы полностью выплачиваются на начальном этапе, они не имеют финансового риска и являются ликвидными и достаточно безопасный, чтобы использоваться в качестве залога в соответствии с пунктом о страховании уступки залога.) Доступ к денежной стоимости не облагается налогом до суммы уплаченных страховых взносов, а к остальной части можно получить доступ без налогообложения в форме ссуд полиса. Если политика не действует, с непогашенных ссуд будут взиматься налоги. Если застрахованный умирает, пособие по случаю смерти уменьшается на сумму непогашенного остатка по кредиту.

Внутренние нормы прибыли для участвующих полисов могут быть намного хуже, чем универсальная жизнь и вся жизнь, чувствительная к процентным ставкам (денежные средства которой инвестируются на денежном рынке и в облигации), потому что их денежная стоимость инвестируется в компанию по страхованию жизни и ее общий счет, который может быть в недвижимости и на фондовом рынке. Однако универсальная политика в отношении жизни сопряжена с гораздо большим риском, и на самом деле она рассчитана на провал. Переменное универсальное страхование жизни может превзойти всю жизнь, потому что владелец может направлять инвестиции в субсчета, которые могут быть лучше. Если владелец желает консервативной позиции в отношении своих денежных ценностей, указывается номинальная стоимость жизни.

Может показаться, что указанные денежные суммы «исчезают» или «теряются» при выплате компенсации в случае смерти. Причина этого в том, что денежные суммы считаются частью выплаты в случае смерти. Страховая компания выплачивает денежные суммы с выплатой компенсации в случае смерти, потому что они включают друг друга. Вот почему ссуды, рассчитанные на основе наличной стоимости, не облагаются налогом, пока действует политика (поскольку пособие в случае смерти не облагается налогом).

См. Также

Ссылки

  1. ^Страхование жизни, Справочник потребителя / Belth 2nd ed p23
  2. ^Life Insurance, a Consumer's Handbook / Belth 2nd ed p22
  3. ^Tax Facts / The National Underwriter 2015 Ed p39
  4. ^Tax Facts / National Underwriter 2015 Ed P32
  5. ^IRC Sec 2042
  6. ^«Бизнес - жизнь случается». Life Happens - Фонд страхования жизни и здоровья для образования (LIFE).
  7. ^Страхование жизни / Huebner Black Ch 3
  8. ^Страхование жизни / Huebner Black 9th ed P6
  9. ^Life Insurance / Huebner Black 9th Ed P 277-279
  10. ^Граннис Александр Борисович, председатель. "Чувства не взаимны". Ассамблея штата Нью-Йорк. Проверено 15 января 2007 г.
  11. ^«Страхование жизни» Huebner Black / 9-е изд., С320
  12. ^BEST'S FLITCRAFT 1985 Ed P561
  13. ^«Руководство по страхованию жизни». Ассоциация британских страховщиков. Архивировано из оригинала 10 декабря 2006 года. Проверено 16 января 2007 г.
  14. ^"глоссарий". Фонд страхования жизни и здоровья для образования. Проверено 15 января 2007 г.
  15. ^Флоридское руководство по изучению жизни и здоровья, 12-е издание
  16. ^«Страхование всей жизни». Книга защиты активов. Архивировано с оригинального 14 января 2007 г. Проверено 17 января 2007 г.

Внешние ссылки

Последняя правка сделана 2021-06-20 14:57:22
Содержание доступно по лицензии CC BY-SA 3.0 (если не указано иное).
Обратная связь: support@alphapedia.ru
Соглашение
О проекте